До неодамна, американскиот банкарски систем беше силен благодарение на разумните банкарски регулативи спроведени за време на администрациите на Обама и Бајден. Сепак, ширум светот, многу земји немаат ни приближно стабилни банкарски системи како САД. Слабите банкарски системи треба да не загрижуваат сите, не само затоа што неуспесите на банките ги повредуваат обичните граѓани, туку и затоа што честопати предизвикуваат државите да не ги исполнат своите обврски кон националниот долг. Државните банкроти, пак, предизвикуваат уште поголеми проблеми за граѓаните, како што се зголемена невработеност, социјална нестабилност, а во најлош случај, може да ги наведат жителите да се свртат кон криминалот, па дури и кон тероризмот. Уште полошо, банкарските и суверените кризи често се прелеваат во други земји, што влијае не само на нивните економии, туку и на нивните национални интереси.
И Меѓународниот монетарен фонд и Светската банка во последните неколку години неколкупати предупредуваа за магичниот круг, меѓусебната поврзаност на ризиците од финансискиот сектор и државните ризици. Од 2012 година, изложеноста на банките од новите пазари на сопствениот државен долг се зголеми за над 35%. Ова е загриженост бидејќи пазарите во развој се изложени на поголем ризик од развиените економии. Како што објаснуваат Андреа Деги, Фабио Наталучи и Махваш С. Куреши од ММФ, „меѓу другото, нивните изгледи за раст се послаби во споредба со трендот пред пандемијата во споредба со напредните економии, а владите имаат помала фискална моќ да ја поддржат економијата. Од друга страна, трошоците за надворешно финансирање генерално се зголемија, така што владите ќе мора да плаќаат повеќе за да позајмуваат“. Со оглед на тоа колку е зголемена инфлацијата во последниве години, многу пазари во развој мораат да плаќаат многу повисоки купони кога издаваат обврзници со цел да ги привлечат инвеститорите да купуваат државни хартии.
Најранливите банкарски системи
Индикаторот за ризик на банкарската индустрија на Fitch Solutions ја проценува ранливоста на банкарскиот систем на финансиски стрес со инкорпорирање на владините финансиски фактори, како и важни фактори на банкарски ризик како што се квалитетот на средствата, потпора, ликвидноста и нивоата на капитал за да им помогне на банките да издржат неочекувани загуби.
Во моментов, резултатите на BIRI покажуваат дека ранливоста на банкарскиот систем е особено изразена во Малави, Нигерија, Украина, Замбија и Етиопија. Нигерија и Украина се од особен интерес за САД поради нивната географска локација, нивната важност во однос на геополитичките конфликти и нивните огромни стоковни ресурси.
S&P Global има методологија која се разликува од Fitch Solutions. S&P ги смета и банкарските и суверените ризици како клучни инпути во нејзината методологија и претпоставки за проценка на ризикот во банкарската индустрија по земји(Banking Industry Country Risk Assessment Methodology And Assumptions). Сепак, како и во проценката на Business Monitor International BIR на Fitch Solutions, Нигерија и Украина имаат банкарски системи со многу високи ризици.
Со оглед на важноста на Нигерија за африканската економија, а да не ја спомнуваме нејзината клучна улога на глобалните енергетски пазари, слабоста на банкарскиот систем на земјата е од критично значење за САД и другите економии. За жал, Нигерија продолжува да се соочува со терористички закани, како што објави Гласот на Америка, што влијае на тоа колку земјата мора да продолжи да троши за безбедноста. Секое зголемување на нестабилноста во Нигерија би довело до повисоки цени на нафтата со значителни глобални последици, особено со продолжено покачено ниво на инфлација.
И покрај големото население и богатството на природни ресурси, показателите за банкарскиот ризик на Нигерија се меѓу најслабите во субсахарска Африка. Додека Fitch Ratings забележува дека има подобрување во нивото на платениот капитал што нигериските банки се обидуваат да ја зајакнат нивната способност да издржат неочекувани шокови, нигериските банки сè уште треба да го подобрат своето управување, квалитетот на средствата и ликвидноста. Банките во Нигерија значително го зголемија своето задолжување од Централната банка на Нигерија, ова е класичен знак дека банките во земјава имаат проблеми со ликвидноста.
Украинските банки треба да ги загрижат и САД, со оглед на геополитичката и стоковната важност на земјата. За жал, државата и банките значително страдаа откако Русија ја нападна Украина. Импресивно е што украинските банки покажаа издржливост. За жал, украинскиот BIRI од 90,37 во 2024 година значи дека остануваат значителни ризици за финансиската стабилност. Според Fitch Solutions, „иако резултатот на пазарот постојано опаѓа од 2015 година и достигна 65,48 во третиот квартал од 2021 година, руско-украинската војна предизвика драстичен пораст, достигнувајќи го врвот на 89,65 во четвртиот квартал од 2022 година, а резултатот во третиот квартал од 2024 година е највисок од првиот квартал на 2016 година, што значи поголем ризик.“ Банките се соочуваат со предизвици, а „слабите суверени финансии и кредибилитетот на економската нестабилност се особен извор на ризик“, додава Fitch.
Украинските банки, исто така, често страдаат од слаб квалитет на средствата. Коефициентот на лоши заеми на банките е поголем од кое било друго место во Европа. Ова е клучен индикатор што кредитните аналитичари внимателно го следат за да утврдат колку банките се блиску до банкрот. Руската војна ќе продолжи да врши голем притисок врз украинскиот банкарски сектор, и покрај сегашното високо ниво на секторски банкарски профит.
Неодамна, украинските банки успеаја да го зголемат нивото на нивниот капитал, што засега им помага да издржат неочекувани загуби. Сепак, средствата на украинските банки остануваат слаби. Коефициентот на лоши заеми на банката од 32,4% во октомври 2024 година е најслаб во Европа. Банките се главно државни, па ако војната продолжи да ја влошува економијата на земјата, државата тешко ќе ги поддржи банките.
